United Grupa završila refinansiranje 1,5 milijardi evra duga: Godišnja ušteda na kamatama 15 miliona

United Grupa (United Group B.V.) okončala je proces refinansiranja obveznica u ukupnom iznosu od 1,5 milijardi evra. Ovaj finansijski potez, prema navodima kompanije, ima za cilj jačanje kapitalne strukture i obezbeđivanje veće finansijske fleksibilnosti za buduće operacije.

Interesovanje investitora omogućilo je Grupi da poveća iznos nove emisije obveznica sa promenljivom kamatnom stopom (FRN) na 1,13 milijardi evra. Paralelno sa tim, izvršeno je i refinansiranje postojećih PIYC PIK obveznica. Ključni rezultat ove transakcije ogleda se u smanjenju troškova zaduživanja - margina na FRN obveznice smanjena je za 100 baznih poena, dok je kod PIYC PIK obveznica taj trošak niži za 112,5 baznih poena.

Konkretan finansijski efekat ovih korekcija je godišnja ušteda na kamatama od oko 15 miliona evra. Pored uštede, Grupa je ovim potezom uspela da produži ročnost svog duga, što je standardna praksa korporativnog upravljanja dugom u cilju stabilizacije novčanih tokova.

Ova transakcija dolazi neposredno nakon refinansiranja 400 miliona evra obveznica, koje je realizovano u decembru 2025. godine. Iz United Grupe ističu da se ovi potezi nadovezuju na rezultate iz trećeg kvartala, koji su pokazali rast prihoda i prilagođene EBITDAaL dobiti, uz trend smanjenja finansijske zaduženosti.

"Izuzetno smo zadovoljni ishodom ove transakcije. Osim što smo smanjili troškove finansiranja, ona predstavlja i dodatnu potvrdu poverenja naših ulagača u obveznice te se nadovezuje na pozitivan zamah ostvaren nakon snažnih rezultata u trećem tromesečju", izjavio je Stan Miler, izvršni direktor United Grupe.

Miler je dodao da ovakav ishod odražava disciplinovan pristup upravljanju kapitalom, što bi trebalo da omogući nastavak strategije rasta na tržištima Evropske unije.

Ulogu globalnog koordinatora i "physical bookrunner-a" u ovoj transakciji imao je J.P. Morgan. Pored njih, u procesu su kao zajednički globalni koordinatori učestvovale i druge velike bankarske institucije, uključujući BNP Paribas, Citigroup, Deutsche Bank, Goldman Sachs i druge.